На рынке дизельного топлива наблюдалась противоположная ситуация: летняя и зимняя марки дизтоплива подорожали, хотя темпы роста цен были различными. Так, незначительно повысились цены на летнее дизтопливо. Внутренний спрос на этот продукт снижается, а рост котировок мирового рынка уже отыгран.
Зимнее дизельное топливо лидировало в росте цен. За неделю продукт в среднем по России подорожал на 283 руб./т, чему причиной стал сезонно растущий спрос.
Между тем покупатели привыкают к сформировавшимся высоким ценам на топочный мазут. Если в ходе биржевых торгов 2-6 ноября было продано лишь 360 тонн мазута, то на минувшей неделе покупатели приобрели 15,12 тыс. тонн продукта. При этом цены на мазут были скорректированы незначительно в сравнении с предыдущей неделей.
По данным мониторинга ИАЦ «КОРТЕС», средние по РФ цены спотового рынка на основные нефтепродукты на 16.11.2009 составили (вкл. все налоги):
- автобензин марки А-76/80 22 045 руб/т (-203 руб/т)
- автобензин марки А-92/93 23 378 руб/т (-351 руб/т)
- автобензин марки Аи-95/96 26 181 руб/т (-160 руб/т)
- дизельное топливо летнее 16 068 руб/т (+118 руб/т)
- дизельное топливо зимнее 18 191 руб/т (+283 руб/т)
- мазут топочный М-100 10 158 руб/т (-28 руб/т)
- авиационный керосин ТС/РТ 16 760 руб/т (+14 руб/т)
Средние по РФ цены АЗС на основные нефтепродукты на 16.11.2009 составили (вкл. все налоги):
- автобензин марки А-76/80 19.37 руб/литр (+0.00 руб/л)
- автобензин марки А-92/93 22.45 руб/литр (+0.00 руб/л)
- автобензин марки Аи-95/96 24.06 руб/литр (+0.02 руб/л)
- дизельное топливо 18.26 руб/литр (+0.15 руб/л)
Мировой рынок нефти
Декабрьский фьючерс на нефть WTI в минувшую пятницу стоил $76,35/bbl, цена снизилась на $3,08/bbl относительно 9 ноября. Официальная цена январского фьючерса на нефть Brent 13 ноября составила $76,31/bbl, снизившись на $2,26/bbl в сравнении с понедельником. На графике показан непрерывный фьючерс на нефть Brent, 9 и 10 ноября – официальные цены декабрьских контрактов, с 11 ноября приведены цены январских контрактов.
В понедельник, 9 ноября, официальные цены декабрьских фьючерсов на нефть Brent и WTI повысились на $1,9/bbl и $2/bbl относительно 6 ноября. Основными причинами роста цен стали ураган «Ида», вынудивший производителей Мексиканского залива сократить добычу нефти и эвакуировать персонал. Американская валюта на рынке Forex в понедельник подешевела относительно EUR, индекс DJIA вырос на 203.52 пунктов и составил 10226.94 пунктов. Эти факторы также оказали поддержку ценам на нефть.
Небольшое снижение цен на нефть 10 ноября было вызвано ослаблением урагана «Ида», после чего нефтяные компании возобновили производство в Мексиканском заливе. Доллар США на рынке Forex во вторник укрепился относительно EUR, что также оказывало давление на котировки нефти. Некоторую поддержку рынку оказал доклад МЭА, в котором агентство прогнозировало восстановление спроса на нефть и рост цен до $100/bbl к 2020 году.
К повышению цен на нефть в среду привели ослабление курса USD по отношению к ведущим мировым валютам до 15-месячного минимума. Пара EUR-USD в тот день достигла отметки 1,50455, повысив инвестиционную привлекательность сырьевых товаров.
Таможня Китая в среду опубликовала данные, в соответствии с которыми страна импортировала в октябре почти 19 млн тонн нефти или 4,5 млн bbl/день. Максимальный объем импорта нефти Китаем в текущем году был зафиксирован в июле и составил 19,2 млн тонн.
Вторая половина недели была разочаровывающей для рынка нефти. В четверг Минэнергетики США опубликовало еженедельный отчет, согласно которому запасы сырой нефти по состоянию на 6 ноября снизились на 1,8 млн bbl – до 337,7 млн bbl, тогда как аналитики, опрошенные Bloomberg, прогнозировали рост запасов нефти на 1 млн bbl. Запасы бензинов повысились на 2,5 млн bbl – до 210,8 млн bbl (прогнозировалось снижение на 350 тыс. bbl). Загруженность американских НПЗ составляла 79,9%, снизившись на 0,7 п.п. в сравнении с предыдущей неделей. Между тем аналитики, опрошенные Bloomberg, прогнозировали повышение загруженности НПЗ на 0,2 п.п. Существенное укрепление USD на рынке Forex в четверг также оказало негативное влияние на котировки нефти.
Поддерживающих факторов, в том числе очередного повышения МЭА прогноза мирового спроса на нефть в 2009 и 2010 годах и меньшего чем прогнозировалось числа первоначальных требований по выплате пособия по безработице в США, оказалось недостаточно, чтобы преодолеть общий негатив.
В пятницу USD подешевел на рынке Forex, индекс DJIA повысился до 10270.47 пунктов. Тем не менее, цены на нефть существенно снизились после публикации предварительного индекса потребительского доверия в США в ноябре. Индекс снизился на 4,6 пункта – до 66 пунктов, тогда как аналитики прогнозировали его значение на уровне 71 пункта.
Российский рынок нефти
Торги нефтью с поставкой в декабре должны начаться на текущей неделе. Если мировые котировки к началу торгов не повысятся на $2-3/bbl, цены на декабрьские партии нефти в России, вероятно, снизятся. Экспортная альтернатива с учетом декабрьской пошлины, по расчетам «КОРТЕС», 12 ноября составляла 7850 руб./т (УУ Сургут). Напомним, в ходе торгов нефтью с поставкой в ноябре основные объемы западносибирского сырья реализовывались по цене 8000-8200 руб./т (УУ Сургут).
Рынок автобензина
В начале минувшей недели разница между средней ценой бензина Премиум-95 на внутреннем рынке и его приведенными котировками относительно NWE составляла 5570 руб./т в пользу внутреннего рынка, относительно Med – 6388 руб./т также в пользу внутреннего рынка. Реализация автобензина на внутреннем рынке была прибыльнее его экспорта в NWE и Med.
По данным «КОРТЕС», средние по РФ цены спотового рынка 16 ноября составили:
- на автобензин Нормаль-80 22045 руб./т (-203 руб./т);
- на автобензин Регуляр-92 23378 руб./т (-351 руб./т);
- на автобензин Премиум-95 26181 руб./т (-160 руб./т).
Индекс «КОРТЕС-Округ» (оптовый) по автобензину 16 ноября составил:
|
|
С-ЗФО |
ЦФО |
ПФО |
ЮФО |
УФО |
СФО |
ДФО |
|
Нормаль-80 |
21750 +88 |
21283 -250 |
21459 -232 |
22262 0 |
22250 -525 |
23133 -375 |
25700 +25 |
|
Регуляр-92 |
23975 -13 |
23758 -392 |
22606 -322 |
22912 -250 |
21850 -1300 |
24200 -483 |
27200 0 |
|
Премиум-95 |
26962 +450 |
25492 -333 |
25425 -269 |
26412 0 |
25000 -300 |
27467 -216 |
29600 0 |
Автобензин на минувшей неделе подешевел практически повсеместно. В наибольшей степени снизилась цена бензина Регуляр-92. Спрос на автобензин связи с завершением сезона активного вождения снижается, поэтому производителям приходится внимательно следить за ценами спроса и оперативно корректировать уровень предложения. Сезонное снижение спроса сделало российский рынок автобензина «рынком покупателя».
Так, в ходе торгов на НП МБНК 9 ноября продавцам удалось реализовать лишь 180 тонн автобензина Регуляр-92 производства Уфимской группы НПЗ по цене 22000 руб./т. Цена сделки снизилась на 100 руб./т к уровню 5 ноября, когда было реализовано также лишь 180 тонн продукта. При этом 9 ноября продавцы предложили 1,44 тыс. тонн бензина Регуляр-92, а покупатели подали заявки на 1,26 тыс. тонн продукта.
В ходе торгов 10 и 12 ноября продавцы предлагали бензин Регуляр-92 производства Уфимской группы НПЗ дешевле. Корректировка уровня предложения позволила реализовать в минувший вторник 1,62 тыс. тонн продукта по ценам 21500-21900 руб./т, средневзвешенная цена составила 21700 руб./т. Аналогично, 1,62 тыс. тонн автобензина Регуляр-92 реализовано 12 ноября по ценам 21200-21500 руб./т.
Порцию негатива добавила информация об увеличении объема переработки западносибирской нефти на Уфимской группе НПЗ в ноябре. Давальческая квота ЛУКОЙЛа в ноябре была повышена на 200 тыс. тонн – до 300 тыс. тонн. Суммарно объем переработки сырья на Уфимской группе НПЗ составит около 1,9 млн тонн, выработка автобензина увеличится на 45 тыс. тонн, по подсчетам трейдеров. Таким образом, оказались нереализованными первоначальные планы владельца Уфимских заводов сократить объем переработки сырья до 1,7 млн тонн в ноябре.
Эта мера в некоторой степени позволила бы сократить профицит автобензина на рынке. Не судьба. Недельное снижение цены на бензин Регуляр-92 на базисе Уфимская группа НПЗ составило 900 руб./т, по данным «КОРТЕС».
Индекс «КОРТЕС-Володарка» по бензину Нормаль-80 за прошедшую неделю снизился на 3,1% – до 23450 пунктов, по Регуляр-92 – понизился на 3,3% – до 25435 пунктов, и по бензину Премиум-95 – снизился на 1,8% – до 27335 пунктов.
Цены АЗС на автобензин были стабильными. По расчетам «КОРТЕС», на минувшей неделе валовая маржа АЗС Москвы по бензину Регуляр-92 составляла 23,5%[*]. Средние по России цены АЗС 16 ноября составили:
- на автобензин Нормаль-80 19.37 руб./л (0.00 руб./л)
- на автобензин Регуляр-92 22.45 руб./л (0.00 руб./л)
- на автобензин Премиум-95 24.06 руб./л (+0.02 руб./л)
Рынок дизтоплива
В начале минувшей недели разница между средней ценой летнего дизтоплива на внутреннем рынке и его приведенными котировками относительно NWE составила 855 руб./т в пользу внутреннего рынка, а относительно Med – 1482 руб./т также в пользу внутреннего рынка. Реализация дизтоплива на внутреннем рынке была прибыльнее его экспорта в NWE и Med.
По данным «КОРТЕС», средние по РФ цены спотового рынка 16 ноября составили:
- на летнее дизельное топливо 16068 руб./т (+118 руб./т)
- на зимнее дизельное топливо 18191 руб./т (+283 руб./т)
Индекс «КОРТЕС-Округ» (оптовый) по дизтопливу 16 ноября составил:
|
|
С-ЗФО |
ЦФО |
ПФО |
ЮФО |
УФО |
СФО |
ДФО |
|
дизтопливо летнее |
16788 +150 |
15917 +84 |
16075 +194 |
16362 +500 |
– |
14833 -284 |
18150 0 |
|
дизтопливо зимнее |
18162 0 |
17783 +250 |
17425 +275 |
– |
17075 +125 |
19067 +284 |
22550 +1150 |
Летнее дизтопливо на минувшей неделе незначительно подорожало. С наступлением холодов на большей части территории России внутренний спрос на этот продукт закономерно снижается, следовательно, поддержку ценам может оказать лишь привлекательная экспортная альтернатива. Однако этот фактор рынком уже отыгран. Примечательно, что в наибольшей степени за прошедшую неделю вырос индекс «КОРТЕС-Округ» на летнее дизтопливо по Южному ФО, тогда как в Сибирском ФО цены на летнее дизельное топливо снова снизились.
Между тем цена зимнего дизтоплива на минувшей неделе не изменилась лишь в Северо-Западном ФО, по данным «КОРТЕС». В остальных федеральных округах продукт подорожал. Наибольший рост цен «КОРТЕС» наблюдал в Дальневосточном ФО.
В четверг, 12 ноября, «Роснефть» реализовала на НП МБНК 540 тонн зимнего дизтоплива производства Комсомольского НПЗ по цене 22500 руб./т – первая продажа продукта на биржах в ноябре. Предыдущая сделка по зимнему ДТ Комсомольского НПЗ (0,05% S) была заключена на СПбМТСБ 30 октября, в тот день было реализовано 360 тонн продукта по цене 21300 руб./т.
Индекс «КОРТЕС-Володарка» по летнему дизтопливу за минувшую неделю вырос на 4,5% – до 17865 пунктов, по дизтопливу «присадочному» – снизился на 0,5% – до 18250 пунктов. Участники рынка высказывали разные версии причин роста цен на летнее ДТ на Володарской нефтебазе. Так, «КОРТЕС» стало известно о проведении ремонта продуктопровода Московский НПЗ – Володарская нефтебаза. По данным некоторых трейдеров, на Московском НПЗ возникли проблемы с установкой гидроочистки, в связи с чем производство дизтоплива было снижено.
Дизельное топливо на прошедшей неделе дорожало на АЗС Центрального, Приволжского, Уральского, Сибирского и Дальневосточного ФО. Средние по РФ цены АЗС на дизтопливо 16 ноября составили 18.26 руб./л (+0.15 руб./л). Рост розничных цен операторы АЗС мотивировали переходом на реализацию зимнего дизтоплива.
Цены московских АЗС на дизтопливо на минувшей неделе не менялись. По расчетам «КОРТЕС», валовая маржа АЗС Москвы по зимнему дизтопливу составляла 28,5% – вполне комфортные условия для работы «независимой» розницы.
Рынок мазута
В начале прошедшей недели разница между средней ценой топочного мазута на внутреннем рынке и приведенными котировками относительно NWE составила 446 руб./т в пользу внутреннего рынка, а относительно Med – 282 руб./т также в пользу внутреннего рынка. Реализация мазута на внутреннем рынке была несколько выгоднее его экспорта в NWE и Med.
По данным «КОРТЕС», 16 ноября средние по РФ цены спотового рынка на топочный мазут М-100 составили 10158 руб./т (-28 руб./т).
Индекс «КОРТЕС-Округ» (оптовый) по топочному мазуту 16 ноября составил:
|
|
С-ЗФО |
ЦФО |
ПФО |
ЮФО |
УФО |
СФО |
|
топочный мазут |
11062 0 |
9983 -100 |
10012 -13 |
9988 0 |
– |
10233 -34 |
Цена на мазут на спотовом рынке России на прошедшей неделе практически не изменилась, по данным «КОРТЕС». В Северо-Западном и Южном ФО котировки продукта вообще не менялись, а на НПЗ в остальных округах были скорректированы в минимальной степени.
Покупатели с наступлением сезонного высокого спроса на мазут привыкают к сложившемуся уровню цен. Так, если в течение недели, завершившейся 6 ноября, на биржевых торгах реализовано лишь 360 тонн мазута М-100, то на минувшей неделе продано уже 15,12 тыс. тонн продукта, заключено 8 сделок.
|
ИНДЕКС "КОРТЕС-ОКРУГ" (оптовый) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
на 12.10.2009 |
изм. |
на 19.10.2009 |
изм. |
на 26.10.2009 |
изм. |
на 02.11.2009 |
изм. |
на 09.11.2009 |
изм. |
на 16.11.2009 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
80 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
СЕВЕРО-ЗАПАДНЫЙ ОКРУГ |
21 738 |
-26 |
21 712 |
26 |
21 738 |
487 |
22 225 |
-563 |
21 662 |
88 |
21 750 |
|
ЦЕНТРАЛЬНЫЙ ОКРУГ |
21 667 |
-184 |
21 483 |
-283 |
21 200 |
392 |
21 592 |
-59 |
21 533 |
-250 |
21 283 |
|
ПРИВОЛЖСКИЙ ОКРУГ |
22 419 |
-257 |
22 162 |
-262 |
21 900 |
150 |
22 050 |
-359 |
21 691 |
-232 |
21 459 |
|
ЮЖНЫЙ ОКРУГ |
22 888 |
-150 |
22 738 |
-476 |
22 262 |
250 |
22 512 |
-250 |
22 262 |
0 |
22 262 |
|
УРАЛЬСКИЙ ОКРУГ |
22 850 |
75 |
22 925 |
-675 |
22 250 |
250 |
22 500 |
275 |
22 775 |
-525 |
22 250 |
|
СИБИРСКИЙ ОКРУГ |
24 258 |
-808 |
23 450 |
-342 |
23 108 |
375 |
23 483 |
25 |
23 508 |
-375 |
23 133 |
|
ДАЛЬНЕВОСТОЧНЫЙ ОКРУГ |
26 225 |
-150 |
26 075 |
-200 |
25 875 |
-125 |
25 750 |
-75 |
25 675 |
25 |
25 700 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
92 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
СЕВЕРО-ЗАПАДНЫЙ ОКРУГ |
24 562 |
-524 |
24 038 |
0 |
24 038 |
300 |
24 338 |
-350 |
23 988 |
-13 |
23 975 |
|
ЦЕНТРАЛЬНЫЙ ОКРУГ |
23 517 |
-117 |
23 400 |
42 |
23 442 |
675 |
24 117 |
33 |
24 150 |
-392 |
23 758 |
|
ПРИВОЛЖСКИЙ ОКРУГ |
23 472 |
-341 |
23 131 |
-272 |
22 859 |
294 |
23 153 |
-225 |
22 928 |
-322 |
22 606 |
|
ЮЖНЫЙ ОКРУГ |
23 688 |
-450 |
23 238 |
-500 |
22 738 |
250 |
22 988 |
174 |
23 162 |
-250 |
22 912 |
|
УРАЛЬСКИЙ ОКРУГ |
21 950 |
200 |
22 150 |
0 |
22 150 |
600 |
22 750 |
400 |
23 150 |
-1 300 |
21 850 |
|
СИБИРСКИЙ ОКРУГ |
26 067 |
-1 617 |
24 450 |
117 |
24 567 |
716 |
25 283 |
-600 |
24 683 |
-483 |
24 200 |
|
ДАЛЬНЕВОСТОЧНЫЙ ОКРУГ |
28 675 |
-325 |
28 350 |
-900 |
27 450 |
-100 |
27 350 |
-150 |
27 200 |
0 |
27 200 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
95 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
СЕВЕРО-ЗАПАДНЫЙ ОКРУГ |
27 412 |
-100 |
27 312 |
-274 |
27 038 |
-400 |
26 638 |
-126 |
26 512 |
450 |
26 962 |
|
ЦЕНТРАЛЬНЫЙ ОКРУГ |
25 500 |
-217 |
25 283 |
-125 |
25 158 |
509 |
25 667 |
158 |
25 825 |
-333 |
25 492 |
|
ПРИВОЛЖСКИЙ ОКРУГ |
25 712 |
-206 |
25 506 |
3 |
25 509 |
225 |
25 734 |
-40 |
25 694 |
-269 |
25 425 |
|
ЮЖНЫЙ ОКРУГ |
26 900 |
-100 |
26 800 |
-388 |
26 412 |
0 |
26 412 |
0 |
26 412 |
0 |
26 412 |
|
УРАЛЬСКИЙ ОКРУГ |
24 900 |
475 |
25 375 |
-100 |
25 275 |
175 |
25 450 |
-150 |
25 300 |
-300 |
25 000 |
|
СИБИРСКИЙ ОКРУГ |
28 117 |
-367 |
27 750 |
-242 |
27 508 |
292 |
27 800 |
-117 |
27 683 |
-216 |
27 467 |
|
ДАЛЬНЕВОСТОЧНЫЙ ОКРУГ |
30 450 |
-200 |
30 250 |
-175 |
30 075 |
-325 |
29 750 |
-150 |
29 600 |
0 |
29 600 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
ДТЛ |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
СЕВЕРО-ЗАПАДНЫЙ ОКРУГ |
15 262 |
76 |
15 338 |
200 |
15 538 |
824 |
16 362 |
276 |
16 638 |
150 |
16 788 |
|
ЦЕНТРАЛЬНЫЙ ОКРУГ |
13 717 |
-100 |
13 617 |
933 |
14 550 |
1 117 |
15 667 |
166 |
15 833 |
84 |
15 917 |
|
ПРИВОЛЖСКИЙ ОКРУГ |
13 588 |
218 |
13 806 |
619 |
14 425 |
1 131 |
15 556 |
325 |
15 881 |
194 |
16 075 |
|
ЮЖНЫЙ ОКРУГ |
13 588 |
0 |
13 588 |
300 |
13 888 |
1 674 |
15 562 |
300 |
15 862 |
500 |
16 362 |
|
СИБИРСКИЙ ОКРУГ |
14 833 |
-450 |
14 383 |
250 |
14 633 |
767 |
15 400 |
-283 |
15 117 |
-284 |
14 833 |
|
ДАЛЬНЕВОСТОЧНЫЙ ОКРУГ |
18 750 |
-225 |
18 525 |
-150 |
18 375 |
0 |
18 375 |
-225 |
18 150 |
0 |
18 150 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
ДТЗ |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
СЕВЕРО-ЗАПАДНЫЙ ОКРУГ |
16 588 |
324 |
16 912 |
550 |
17 462 |
488 |
17 950 |
212 |
18 162 |
0 |
18 162 |
|
ПРИВОЛЖСКИЙ ОКРУГ |
14 625 |
108 |
14 733 |
834 |
15 567 |
825 |
16 392 |
758 |
17 150 |
275 |
17 425 |
|
УРАЛЬСКИЙ ОКРУГ |
15 800 |
50 |
15 850 |
0 |
15 850 |
1 100 |
16 950 |
0 |
16 950 |
125 |
17 075 |
|
СИБИРСКИЙ ОКРУГ |
17 117 |
83 |
17 200 |
242 |
17 442 |
1 008 |
18 450 |
333 |
18 783 |
284 |
19 067 |
|
ДАЛЬНЕВОСТОЧНЫЙ ОКРУГ |
19 650 |
200 |
19 850 |
400 |
20 250 |
850 |
21 100 |
300 |
21 400 |
1 150 |
22 550 |
|
ЦЕНТРАЛЬНЫЙ ОКРУГ |
|
|
|
|
|
17 650 |
17 650 |
-117 |
17 533 |
250 |
17 783 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
М-100 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
СЕВЕРО-ЗАПАДНЫЙ ОКРУГ |
10 338 |
0 |
10 338 |
0 |
10 338 |
700 |
11 038 |
24 |
11 062 |
0 |
11 062 |
|
ЦЕНТРАЛЬНЫЙ ОКРУГ |
8 817 |
108 |
8 925 |
242 |
9 167 |
866 |
10 033 |
50 |
10 083 |
-100 |
9 983 |
|
ПРИВОЛЖСКИЙ ОКРУГ |
8 688 |
134 |
8 822 |
259 |
9 081 |
507 |
9 588 |
437 |
10 025 |
-13 |
10 012 |
|
ЮЖНЫЙ ОКРУГ |
9 088 |
0 |
9 088 |
0 |
9 088 |
650 |
9 738 |
250 |
9 988 |
0 |
9 988 |
|
СИБИРСКИЙ ОКРУГ |
9 375 |
-125 |
9 250 |
50 |
9 300 |
633 |
9 933 |
334 |
10 267 |
-34 |
10 233 |
|
ДАЛЬНЕВОСТОЧНЫЙ ОКРУГ |
12 450 |
0 |
12 450 |
-12 450 |
|
0 |
|
0 |
|
0 |
|
